การคำนวณผลตอบแทนจากสินทรัพย์ออนไลน์ อัตราส่วนผลตอบแทนต่อสินทรัพย์: โดยคำนึงถึงปัจจัยการเติบโตและความเสื่อมของบริษัทในสภาวะสมัยใหม่ ผลตอบแทนจากสินทรัพย์รวม - มูลค่า

ผลตอบแทนจากสินทรัพย์ (ROA)- ตัวบ่งชี้ประสิทธิผลของการใช้และการกระจายสินทรัพย์หมุนเวียนและไม่หมุนเวียนขององค์กร อัตราส่วนนี้ทำให้คุณสามารถประเมินความสามารถของบริษัทในการทำกำไรโดยไม่ต้องคำนึงถึง ภาระทางการเงิน(อัตราส่วนสินเชื่อและ ทุน- ผลตอบแทนจากสินทรัพย์ให้แนวคิดเกี่ยวกับการใช้สินทรัพย์ทั้งหมดขององค์กรอย่างมีเหตุผล (ตรงกันข้ามกับผลตอบแทนจากเงินทุนซึ่งมีลักษณะเฉพาะเท่านั้น เงินทุนของตัวเอง) และการคำนวณมีความเกี่ยวข้องกับผู้จัดการมากกว่านักลงทุน ดัชนี ROA ช่วยให้คุณสามารถวิเคราะห์ความน่าเชื่อถือทางการเงิน ความน่าเชื่อถือทางเครดิต ความน่าดึงดูดใจในการลงทุนองค์กรโดยการคำนวณจำนวนกำไรสำหรับแต่ละหน่วยการเงินที่ลงทุน

อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์ (สูตร)

ผลตอบแทนจากสินทรัพย์เป็นผลคูณของรายได้สุทธิและสินทรัพย์รวม:

ตัวบ่งชี้กำไรสุทธิอยู่ในงบกำไรขาดทุน มูลค่าของสินทรัพย์อยู่ใน เพื่อลดข้อผิดพลาดในการคำนวณ มูลค่าเฉลี่ยต่อปีของสินทรัพย์จะถูกแทนที่ในสูตรผลตอบแทนจากสินทรัพย์: (ต้นทุน ณ จุดเริ่มต้น + ต้นทุน ณ สิ้นรอบระยะเวลารายงาน) / 2

อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์ยังหมายถึงผลคูณของกำไรสุทธิและการจ่ายดอกเบี้ยต่อหน่วยลบด้วยอัตราภาษี:

สูตรแสดงให้เห็นชัดเจนว่านอกเหนือจากกำไรสุทธิแล้วการคำนวณยังคำนึงถึงดอกเบี้ยจากการใช้เงินที่ยืมด้วย สิ่งนี้ชี้ให้เห็นว่าเมื่อสร้างสินทรัพย์ระยะยาว จะใช้ทั้งทุนและทุนกู้ยืม และทั้งสองอย่างจะถูกนำมาพิจารณาเมื่อคำนวณ ROA

ค่ามาตรฐานของตัวบ่งชี้ ROA

อัตราส่วนความสามารถในการทำกำไรขึ้นอยู่กับกิจกรรมขององค์กรโดยตรง ดังนั้นในอุตสาหกรรมหนัก ตัวบ่งชี้จะต่ำกว่าในภาคบริการ เนื่องจากองค์กรในยุคหลังต้องการการลงทุนน้อยกว่า เงินทุนหมุนเวียน- โดยทั่วไป ผลตอบแทนจากสินทรัพย์สะท้อนถึงประสิทธิภาพและความสามารถในการทำกำไรของการจัดการสินทรัพย์ ดังนั้นยิ่งสูงเท่าไรก็ยิ่งดีเท่านั้น หากอัตราส่วนเริ่มลดลง แสดงว่าสินทรัพย์อย่างใดอย่างหนึ่ง (ไม่หมุนเวียนหรือหมุนเวียน) ไม่เพียงพอต่อรายได้ขององค์กร ผลตอบแทนจากสินทรัพย์ที่สูงบ่งชี้ว่าบริษัทกำลังสร้างรายได้มากขึ้นโดยใช้ทรัพยากรน้อยลง

ผลตอบแทนจากสินทรัพย์ (ROA) เป็นตัวบ่งชี้วิธีที่บริษัทจัดการสินทรัพย์ที่มีอยู่เพื่อสร้างรายได้ หาก ROA ต่ำ การจัดการสินทรัพย์ของคุณอาจไม่มีประสิทธิภาพ ในทางกลับกัน ROA ที่สูงบ่งชี้ถึงการทำงานที่ราบรื่นและมีประสิทธิภาพของบริษัท

สูตรคำนวณผลตอบแทนจากสินทรัพย์ของบริษัท

ROA มักจะแสดงเป็นเปอร์เซ็นต์ การคำนวณทำได้โดยการหารกำไรสุทธิสำหรับปีด้วยมูลค่ารวมของสินทรัพย์ ตัวอย่างเช่น หาก กำไรสุทธิร้านขายเสื้อผ้ามีมูลค่า 1 ล้าน และมูลค่ารวมของสินทรัพย์คือ 4 ล้าน ดังนั้น ROA จะถูกคำนวณดังนี้:

1/4 x 100 = 25%

การคำนวณ ROA ช่วยให้คุณเห็นผลตอบแทนจากการลงทุนและประเมินว่ามีรายได้เพียงพอจากสินทรัพย์ที่มีอยู่หรือไม่

การจัดการผลกำไร ROA

หัวหน้าองค์กรศึกษาตัวบ่งชี้ ROA ณ สิ้นปี หาก ROA สูงก็ถือว่าสูง สัญญาณที่ดีที่บริษัทดึงเอาประโยชน์สูงสุดจากสินทรัพย์ที่มีอยู่ เมื่อเปรียบเทียบกับตัวชี้วัดอื่นๆ เช่น ผลตอบแทนจากการลงทุน สรุปได้ว่า แนะนำให้ลงทุนเพิ่มเติม เนื่องจากบริษัทสามารถใช้การลงทุนได้อย่างมีประสิทธิภาพสูง

การศึกษา ROA ต่ำเป็นสิ่งสำคัญสำหรับ การจัดการที่มีประสิทธิภาพบริษัท. หากอัตราส่วนนี้ต่ำอย่างต่อเนื่อง อาจบ่งชี้ว่าฝ่ายบริหารไม่ได้ใช้สินทรัพย์ที่มีอยู่อย่างมีประสิทธิภาพเพียงพอ หรือสินทรัพย์เหล่านั้นไม่มีมูลค่าอีกต่อไป เช่น ในกรณีร้านขายเสื้อผ้าเดียวกัน อาจกลายเป็นว่ากำไรสามารถเพิ่มขึ้นได้โดยการลด พื้นที่ค้าปลีกดังนั้นสินทรัพย์เช่นพื้นที่ขนาดใหญ่จึงไม่มีมูลค่าอีกต่อไป

ธนาคารและผู้ลงทุนที่มีศักยภาพให้ความสนใจกับตัวบ่งชี้ ROA และ ROI ก่อนที่จะตัดสินใจให้กู้ยืมหรือลงทุนเพิ่มเติม หากบริษัทที่คล้ายกันสร้างรายได้มากขึ้นด้วยปัจจัยการผลิตที่คล้ายคลึงกัน นักลงทุนอาจแห่กันไปหรือสรุปว่าฝ่ายบริหารไม่ได้จัดการสินทรัพย์อย่างมีประสิทธิภาพ

การเพิ่มขึ้นของรายได้รวม

ROA สามารถกระตุ้นให้ฝ่ายบริหารทำสิ่งต่างๆ ได้มากขึ้น การใช้งานที่มีประสิทธิภาพสินทรัพย์ เมื่อเห็นว่ารายได้ไม่สูงเท่าที่ควร ผู้จัดการจึงทำการปรับเปลี่ยนกิจกรรมขององค์กรอย่างเหมาะสม ROA ยังสามารถแสดงให้เห็นว่าสามารถปรับปรุงสิ่งใดได้บ้างเพื่อเพิ่มรายได้รวมผ่านการจัดการสินทรัพย์ที่เหมาะสม ไม่ว่าในกรณีใด ก็ยังดีกว่าการลงทุนอย่างไม่มีที่สิ้นสุดในบริษัทโดยหวังสิ่งที่ดีที่สุด

อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์เป็นหนึ่งในตัวชี้วัดในการประเมินผลการดำเนินงานของธุรกิจ บทความนี้ประกอบด้วยสูตรและตัวอย่างการคำนวณ ROA ในงบดุลและกำไรสุทธิ

ผลตอบแทนจากสินทรัพย์คืออะไร

อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์ (ROA) คืออัตราส่วนที่แสดงจำนวนกำไรต่อต้นทุนต่อหน่วยของเงินทุน เป็นลักษณะของประสิทธิภาพการใช้สินทรัพย์ทั้งหมดขององค์กร

ความรู้สึกทางเศรษฐกิจ

ผลตอบแทนจากสินทรัพย์แสดงจำนวนกำไรที่องค์กรได้รับจากหนึ่งรูเบิลที่ลงทุนในสินทรัพย์ ตัวบ่งชี้นี้คำนวณเป็นอัตราส่วนของกำไรสุทธิต่อมูลค่าเฉลี่ยของสินทรัพย์สำหรับงวด กำไรในตัวเศษจะใช้เวลาช่วงระยะเวลาหนึ่งโดยปกติคือหนึ่งปีและมูลค่าของสินทรัพย์ทั้งหมดสอดคล้องกับมูลค่าของทั้งหมด ทรัพยากรทางการเงินที่เกี่ยวข้องกับองค์กรในช่วงเวลานี้ ดังนั้นผลตอบแทนจากสินทรัพย์จะเป็นตัวกำหนดอัตราผลตอบแทนจากทุนที่องค์กรใช้สำหรับรอบระยะเวลารายงาน

ROA วัดเป็นเปอร์เซ็นต์ต่อปี เช่นเดียวกับตัวชี้วัดอื่นๆ ของมูลค่าตามเวลาของเงินทุน

สูตรผลตอบแทนจากสินทรัพย์

มีความคิดเห็นที่แตกต่างกันเกี่ยวกับประเภทของกำไร (ยอดรวม จากการขาย ก่อนหักภาษี สุทธิ) ที่จะนำมาเป็นตัวเศษ เพื่อวัตถุประสงค์ที่แตกต่างกัน สามารถใช้ตัวบ่งชี้ที่แตกต่างกันได้ รวมถึงตัวบ่งชี้ระดับกลาง เช่น EBIT และ EBITDA แต่ในกรณีส่วนใหญ่ การใช้กำไรสุทธิจะเหมาะสมที่สุด (ดูเพิ่มเติม วิธีคำนวณกำไรสุทธิ: สูตร- อย่างไรก็ตาม ปัญหานี้ไม่ได้จบเพียงแค่นั้น และเพื่อความเข้าใจที่สมบูรณ์ จำเป็นต้องดูรายละเอียดเกี่ยวกับความหมายทางเศรษฐกิจของตัวบ่งชี้

อัตราส่วนกำไรต่อสินทรัพย์รวมไม่ได้คำนึงถึงโครงสร้างของแหล่งเงินทุน ดังนั้นเมื่อคำนวณจำเป็นต้องลบดอกเบี้ยที่จ่ายให้กับสินเชื่อออกจากต้นทุนจากนั้นตัวบ่งชี้ผลตอบแทนจากสินทรัพย์จะสะท้อนถึงความสามารถในการทำกำไรของแหล่งเงินทุนทั้งหมดขององค์กรอย่างถูกต้อง

หา.

เมื่อคำนึงถึงความหมายทางเศรษฐกิจของผลตอบแทนจากสินทรัพย์ สูตรการคำนวณมีดังนี้:

อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์ (ROA) = (กำไรสุทธิ + ดอกเบี้ยจ่าย) x 100% / สินทรัพย์เฉลี่ย

สูตรผลตอบแทนจากสินทรัพย์ในงบดุล

ข้อมูลที่จำเป็นทั้งหมดอยู่ในแบบฟอร์มหมายเลข 1 และหมายเลข 2 งบการเงิน.

อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์ = เส้น 2400 OFR / (เส้น 1600 BB + เส้น 1600 BB) / 2,

โดยที่บรรทัด 2400 OFR คือกำไรสุทธิสำหรับรอบระยะเวลารายงาน แสดงในบรรทัด 2400 ของงบการเงิน ผลลัพธ์ทางการเงิน,

บรรทัด 1600 BB – มูลค่าของสินทรัพย์ ณ ต้นงวด แสดงในบรรทัด 1600 ของงบดุล

บรรทัด 160 0BB – มูลค่าของสินทรัพย์ ณ สิ้นงวด แสดงในบรรทัด 1600 ของงบดุล

วิธีคำนวณผลตอบแทนจากสินทรัพย์และอัตราส่วนสำคัญอื่น ๆ อย่างรวดเร็วโดยใช้ Excel

ดาวน์โหลดแบบจำลองการคำนวณใน Excel ซึ่งจะช่วยให้คุณคำนวณและประเมินการเปลี่ยนแปลงของผลตอบแทนจากสินทรัพย์และอื่นๆ ได้อย่างรวดเร็ว ตัวชี้วัดที่สำคัญ กิจกรรมทางเศรษฐกิจบริษัท. คุณต้องการเพียงข้อมูลเบื้องต้นเท่านั้น งบดุลและงบกำไรขาดทุน

ตัวอย่างการคำนวณ

มาคำนวณผลตอบแทนจากสินทรัพย์ในงบดุลของโรงงานรีดโลหะ

ตารางที่ 2- รายงานผลประกอบการของ Metal Rolling Plant JSC ปี 2559 ล้านรูเบิล

มาคำนวณตัวบ่งชี้สำหรับปี 2559 (เส้น 2400, 2330, 1700) / (3,220 + 5,999) x 100% / ((88,813 + 83,295) / 2) = 10.71 (% ต่อปี)

เพื่อให้ภาพสมบูรณ์ จำเป็นต้องติดตามพลวัตของการเปลี่ยนแปลง ซึ่งเราคำนวณและเปรียบเทียบกับตัวบ่งชี้ผลตอบแทนจากสินทรัพย์เดียวกันของปีก่อน: (4,150 + 6,068) * 100% / ((83,295 + 88,438) / 2) = 11.90% ต่อปี

เมื่อวิเคราะห์กิจกรรมทางการเงินและเศรษฐกิจขององค์กร จำเป็นต้องพิจารณาตัวบ่งชี้ที่สมบูรณ์และสัมพันธ์กัน ตัวชี้วัดที่แน่นอน ได้แก่ ปริมาณการขาย รายได้ ค่าใช้จ่าย สินเชื่อ กำไร ฯลฯ ตัวชี้วัดเชิงสัมพันธ์ช่วยให้บริษัทสามารถวิเคราะห์สถานะทางการเงินในปัจจุบันขององค์กรได้แม่นยำยิ่งขึ้น หนึ่งในเกณฑ์เหล่านี้คืออัตราส่วนผลตอบแทนจากสินทรัพย์ (RA)

ผลตอบแทนจากสินทรัพย์บ่งบอกถึงประสิทธิภาพการใช้งานขององค์กรและผลกระทบที่มีต่ออัตรากำไร ผลตอบแทนจากสินทรัพย์แสดงจำนวนกำไรที่องค์กรจะได้รับสำหรับหน่วยรูเบิลแต่ละหน่วยที่ลงทุนในองค์ประกอบที่ใช้งานอยู่ RA แสดงให้เห็นถึงความสามารถของสินทรัพย์ทุนในการสร้างผลกำไร

อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์แบ่งออกเป็น 3 ตัวชี้วัดที่เกี่ยวข้องกัน:

• ROAvn - อัตราส่วนสินทรัพย์ไม่หมุนเวียน
• ROAob เป็นตัวบ่งชี้สินทรัพย์หมุนเวียน
• ROA - ความสามารถในการทำกำไร สินทรัพย์รวม(ทั้งหมด).

สินทรัพย์ไม่หมุนเวียน- ทรัพย์สินขององค์กรซึ่งแสดงอยู่ในส่วนที่ 1 ของงบดุลสำหรับองค์กรขนาดกลางและในบรรทัดงบดุล 1150 และ 1170 สำหรับสถาบันขนาดเล็ก องค์กรสามารถใช้สินทรัพย์ไม่หมุนเวียนเป็นระยะเวลามากกว่า 1 ปี พวกเขาจะไม่สูญเสียคุณสมบัติทางเทคนิคและลักษณะคุณภาพระหว่างการดำเนินงานและโอนต้นทุนบางส่วนไปยังต้นทุนของสินค้าที่ผลิต สินทรัพย์ไม่หมุนเวียนมีทั้งที่มีตัวตน ไม่มีตัวตน และทางการเงิน

สินทรัพย์หมุนเวียน- นี่คือทรัพย์สินที่รวมอยู่ในส่วนที่ 1 ของงบดุลสำหรับองค์กรขนาดกลางและในบรรทัดงบดุล 1210, 1230 และ 1250 สำหรับองค์กรขนาดเล็ก สินทรัพย์หมุนเวียนอาจมีการใช้งานในระยะเวลาน้อยกว่าหนึ่งปีหรือรอบการผลิตและโอนต้นทุนไปยังต้นทุนของผลิตภัณฑ์ที่ผลิตโดยองค์กรทันที ทั้งสองยังแบ่งออกเป็นที่จับต้องได้ (สินค้าคงเหลือ) ไม่มีตัวตน (บัญชีลูกหนี้) และการเงิน (เงินลงทุนระยะสั้น)

สินทรัพย์รวมคือมูลค่ารวมของ SAI และ BOTH

วิธีการคำนวณค่าสัมประสิทธิ์

สูตรคำนวณใน มุมมองทั่วไปดูเหมือนว่านี้:

ในการคำนวณอัตราส่วนผลตอบแทนต่อสินทรัพย์ มักใช้ตัวบ่งชี้กำไรสุทธิ คุณยังสามารถใช้ตัวเลือกกำไรก่อนหักภาษีในการคำนวณและคำนวณผลตอบแทนจากสินทรัพย์รวม (ROT) สูตรการทำกำไร:

RSA = PDN / เอซี

• PDN - กำไรก่อนหักภาษี
• Ac คือมูลค่าเฉลี่ยของสินทรัพย์อสังหาริมทรัพย์สำหรับรอบระยะเวลารายงาน

การทำกำไร สินทรัพย์สุทธิ(NA) คำนวณโดยใช้สูตรต่อไปนี้:

RFA = PDN/แคลิฟอร์เนีย

เมื่อคำนวณค่าสัมประสิทธิ์ PA คุณสามารถใช้ข้อมูลจากงบการเงินและงบการเงิน ณ วันที่ปัจจุบันได้ ตามคำสั่งกระทรวงการคลังที่ 66น ลงวันที่ 2 กรกฎาคม 2553 อัตราส่วนผลตอบแทนต่อสินทรัพย์สามารถคำนวณได้จากข้อมูลจากงบดุลและงบการเงิน

อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์ - สูตรงบดุล:

KRA = เส้น 2400 OP OFR / (เส้น 1600 NP BB + เส้น 1600 KP BB) / 2,

• หน้า 2400 OP OFR - พีซีสำหรับรอบระยะเวลารายงาน
• บรรทัด 1600 NP BB - มูลค่าของสินทรัพย์ ณ ต้นงวด
• หน้า 1600 KP BB - ตัวบ่งชี้ ณ สิ้นงวด

ROAvn ยังคำนวณตามมูลค่างบดุลและได้รับจากอัตราส่วนของกำไรสำหรับรอบระยะเวลารายงานและผลรวมของส่วนที่ 1 (บรรทัด 1100) ของงบดุล

กำไรจะนำมาจากบรรทัด 2400 (PF) หรือ 2200 (จากการขาย) ของงบกำไรขาดทุน

ROA คำนวณโดยอัตราส่วนกำไรจากงบกำไรขาดทุนและต้นทุนเฉลี่ยของ OBA หากจำเป็นต้องคำนวณความสามารถในการทำกำไรสำหรับตัวบ่งชี้ทั้งหมด บรรทัดสุดท้ายของส่วนที่ II ของส่วนที่ใช้งานอยู่ของงบดุลจะถูกนำมาคำนวณ ในกรณีที่จำเป็นต้องคำนวณ ประเภทเฉพาะทั้งสองข้อมูลมาจากบรรทัดที่เกี่ยวข้องของส่วนที่ II ของงบดุล

วิธีแยกวิเคราะห์ค่า

RA เป็นเครื่องมือสำคัญไม่เพียงแต่สำหรับนักวิเคราะห์และนักการเงินที่คำนวณตัวชี้วัดสำหรับการเพิ่มทุนและผลกำไรในบริษัทอย่างมีประสิทธิผล แต่ยังสำหรับนักบัญชีด้วย ค่าสัมประสิทธิ์ที่คำนวณอย่างถูกต้องจะแสดงกระแสจริง สภาพทางการเงินซึ่งเป็นข้อมูลที่มีค่าที่สุดสำหรับหน่วยงานตรวจสอบ (คำสั่งบริการภาษีของรัฐบาลกลางหมายเลข MM-3-06/333@ ลงวันที่ 30 พฤษภาคม 2550) ค่ามาตรฐานสำหรับดัชนี RA - มากกว่าศูนย์ การเบี่ยงเบนจากบรรทัดฐานถูกกำหนดไว้สำหรับแต่ละอุตสาหกรรมแยกจากกัน (ข้อ 4 ของคำสั่งของบริการภาษีของรัฐบาลกลางหมายเลข MM-3-06/333@ ลงวันที่ 30 พฤษภาคม 2550) อย่างไรก็ตามตาม กฎทั่วไปเชื่อกันว่าการเบี่ยงเบนเกินมาตรฐานอุตสาหกรรมโดยเฉลี่ย 10% ขึ้นไปนั้นมีความสำคัญ กล่าวคือ กิจกรรมทางการเงินและเศรษฐกิจของสถาบันมีปัญหาและขาดทุน

ตัวอย่างการคำนวณ

มาคำนวณ KRA กัน องค์กรที่ไม่แสวงหาผลกำไร“ความแข็งแกร่ง” ประจำปี 2560

ในการดำเนินการนี้ เราต้องการข้อมูลจากงบดุล:

• กำไรสุทธิสำหรับรอบระยะเวลารายงาน (บรรทัด 2400 ของงบการเงิน) - 320,000 รูเบิล
• จำนวนเงินทุนที่ใช้งานอยู่ในช่วงต้นงวด (บรรทัด 1600 NP BB) - 4,100,000.00 RUB
• มูลค่าที่คล้ายกัน ณ สิ้นงวด (บรรทัด 1600 KP BB) - 5,300,000.00 RUB

ดังนั้น KRA = 320,000.00 / (4,100,000 + 5,300,000) / 2 = 320,000.00 / 4,700,000.00 = 0.068 × 100% = 6.8%

CRA เฉลี่ยของอุตสาหกรรมคือ 5% ดังนั้น “จุดแข็ง” ของ NPO จึงดำเนินงานได้สำเร็จและมีผลตอบแทน (ประสิทธิภาพ) สูงจากกิจกรรมทางการเงินและเศรษฐกิจ

อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์เป็นหนึ่งในตัวชี้วัดในการประเมินผลการดำเนินงานของธุรกิจ บทความนี้ประกอบด้วยสูตรและตัวอย่างการคำนวณ ROA ในงบดุลและกำไรสุทธิ

ผลตอบแทนจากสินทรัพย์คืออะไร

อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์ (ROA) คืออัตราส่วนที่แสดงจำนวนกำไรต่อต้นทุนต่อหน่วยของเงินทุน เป็นลักษณะของประสิทธิภาพการใช้สินทรัพย์ทั้งหมดขององค์กร

ความรู้สึกทางเศรษฐกิจ

ผลตอบแทนจากสินทรัพย์แสดงจำนวนกำไรที่องค์กรได้รับจากหนึ่งรูเบิลที่ลงทุนในสินทรัพย์ ตัวบ่งชี้นี้คำนวณเป็นอัตราส่วนของกำไรสุทธิต่อมูลค่าเฉลี่ยของสินทรัพย์สำหรับงวด กำไรในตัวเศษจะใช้เวลาช่วงระยะเวลาหนึ่ง โดยปกติคือหนึ่งปี และมูลค่าของสินทรัพย์ทั้งหมดสอดคล้องกับมูลค่าของทรัพยากรทางการเงินทั้งหมดที่องค์กรใช้ในช่วงเวลานี้ ดังนั้นผลตอบแทนจากสินทรัพย์จะเป็นตัวกำหนดอัตราผลตอบแทนจากทุนที่องค์กรใช้สำหรับรอบระยะเวลารายงาน

ROA วัดเป็นเปอร์เซ็นต์ต่อปี เช่นเดียวกับตัวชี้วัดอื่นๆ ของมูลค่าตามเวลาของเงินทุน

สูตรผลตอบแทนจากสินทรัพย์

มีความคิดเห็นที่แตกต่างกันเกี่ยวกับประเภทของกำไร (ยอดรวม จากการขาย ก่อนหักภาษี สุทธิ) ที่จะนำมาเป็นตัวเศษ เพื่อวัตถุประสงค์ที่แตกต่างกัน สามารถใช้ตัวบ่งชี้ที่แตกต่างกันได้ รวมถึงตัวบ่งชี้ระดับกลาง เช่น EBIT และ EBITDA แต่ในกรณีส่วนใหญ่ การใช้กำไรสุทธิจะเหมาะสมที่สุด (ดูเพิ่มเติม วิธีคำนวณกำไรสุทธิ: สูตร- อย่างไรก็ตาม ปัญหานี้ไม่ได้จบเพียงแค่นั้น และเพื่อความเข้าใจที่สมบูรณ์ จำเป็นต้องดูรายละเอียดเกี่ยวกับความหมายทางเศรษฐกิจของตัวบ่งชี้

อัตราส่วนกำไรต่อสินทรัพย์รวมไม่ได้คำนึงถึงโครงสร้างของแหล่งเงินทุน ดังนั้นเมื่อคำนวณจำเป็นต้องลบดอกเบี้ยที่จ่ายให้กับสินเชื่อออกจากต้นทุนจากนั้นตัวบ่งชี้ผลตอบแทนจากสินทรัพย์จะสะท้อนถึงความสามารถในการทำกำไรของแหล่งเงินทุนทั้งหมดขององค์กรอย่างถูกต้อง

หา.

เมื่อคำนึงถึงความหมายทางเศรษฐกิจของผลตอบแทนจากสินทรัพย์ สูตรการคำนวณมีดังนี้:

อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์ (ROA) = (กำไรสุทธิ + ดอกเบี้ยจ่าย) x 100% / สินทรัพย์เฉลี่ย

สูตรผลตอบแทนจากสินทรัพย์ในงบดุล

ข้อมูลที่จำเป็นทั้งหมดอยู่ในแบบฟอร์มหมายเลข 1 และหมายเลข 2 ของงบการเงิน

อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์ = เส้น 2400 OFR / (เส้น 1600 BB + เส้น 1600 BB) / 2,

โดยที่บรรทัด 2400 OFR คือกำไรสุทธิสำหรับรอบระยะเวลารายงาน ซึ่งสะท้อนอยู่ในบรรทัด 2400 ของงบการเงิน

บรรทัด 1600 BB – มูลค่าของสินทรัพย์ ณ ต้นงวด แสดงในบรรทัด 1600 ของงบดุล

บรรทัด 160 0BB – มูลค่าของสินทรัพย์ ณ สิ้นงวด แสดงในบรรทัด 1600 ของงบดุล

วิธีคำนวณผลตอบแทนจากสินทรัพย์และอัตราส่วนสำคัญอื่น ๆ อย่างรวดเร็วโดยใช้ Excel

ดาวน์โหลดแบบจำลองการคำนวณใน Excel ซึ่งจะช่วยให้คุณคำนวณและประเมินการเปลี่ยนแปลงของผลตอบแทนจากสินทรัพย์และตัวชี้วัดสำคัญอื่นๆ ของกิจกรรมทางเศรษฐกิจของบริษัทได้อย่างรวดเร็ว เนื่องจากเป็นข้อมูลเบื้องต้น จึงจำเป็นต้องมีเพียงงบดุลและงบการเงินเท่านั้น

ตัวอย่างการคำนวณ

มาคำนวณผลตอบแทนจากสินทรัพย์ในงบดุลของโรงงานรีดโลหะ

ตารางที่ 2- รายงานผลประกอบการของ Metal Rolling Plant JSC ปี 2559 ล้านรูเบิล

มาคำนวณตัวบ่งชี้สำหรับปี 2559 (เส้น 2400, 2330, 1700) / (3,220 + 5,999) x 100% / ((88,813 + 83,295) / 2) = 10.71 (% ต่อปี)

เพื่อให้ภาพสมบูรณ์ จำเป็นต้องติดตามพลวัตของการเปลี่ยนแปลง ซึ่งเราคำนวณและเปรียบเทียบกับตัวบ่งชี้ผลตอบแทนจากสินทรัพย์เดียวกันของปีก่อน: (4,150 + 6,068) * 100% / ((83,295 + 88,438) / 2) = 11.90% ต่อปี